안녕하세요. 예스스탁입니다. 홈페이지의 도움말의 RINA Index에 대한 항목을 수정하였습니다. 오류를 지적하여 주신 점 감사드리며 정확한 의미라는 게 어떤 걸 말씀하시는 건지 파악하기 어려우므로 자세한 사항은 전화(02-3353-1060)로 문의하여 주시기 바랍니다. 좋은 하루 되세요. > CJ_muncai2 님이 쓴 글입니다. > 제목 : sharpe ratio와 RINA Index에 대해 설명요청 > 수고하십니다. 시뮬레이션 보고서에서 사용하고있는 항목 중 sharpe ratio와 RINA Index에 대한 예스스탁 홈페이지 도움말 설명을 보았습니다. 바쁘신 관리자분께 이런것까지 질문해서 폐를 끼쳐서 죄송합니다만; 고객서비스 차원에서 요청합니다. sharpe ratio는0.7 이상이면 수익성이 좋다는 것만 알아들을 수 있는정도의 설명이었습니다. 더 정확한 의미를 설명 부탁드립니다^^ 또, RINA Index 설명은 도무지 납득할수 없더군요!;; 누가 읽더라도 한글문법에 맞지않는 문장일뿐더러, 일반적인 의미설명 조차 없습니다; 이것 역시 설명 부탁드리고 시정바랍니다.^^

[Sharpe Ratio] Sharpe Ratio = 월평균손익 / 월평균손익의 표준편차 시스템리포트상의 '기간분석'탭에서 '월간손익'을 이용해서 구할 수 있습니다. 예를들어 테스트기간이 5개월이고 월간손익이 2p, 3p, -2p, 2p, -1p 로 발생하였다면, 월손익의 평균은 0.80p 이고 월손익의 표준편차는 1.94가 나옵니다. sharpe ratio는 0.41(0.80/1.94)이 됩니다. 일반적 사용되는 sharpe ratio는 월간 손익과 월간 손익의 표준편차를 연율로 환산하여 값을 이용하는데, 예스트레이더에서는 연율로 환산하지 않고 월을 기준으로 위와같은 단순한 방법으로 작성합니다. sharpe ratio의 의미는 월간 손익이 얼마나 안정적으로 발생했는지를 나타내줍니다. 월간 손익의 표준편차(평균으로부터 떨어진 정도)가 작다면 sharpe ratio는 큰 값을 나타내고 크다면 sharpe ratio는 작은 값을 나타냅니다. 예를들어 A시스템의 경우 월간손익이 10, -5, 10, -5 로 발생했을 경우 평균은 2.5 표준편차는 7.5, 샤프지수는 0.33이 됩니다. B시스템의 경우 월간손익이 2, 3, 2, 3 으로 발생했을경우 평균은 A시스템과 동일하게 2.5가 나오지만, 표준편차는 0.5 샤프지수는 5가 나옵니다. 위 두개의 시스템은 누적손익은 동일하지만, B시스템의 표준편차가 작아서 B시스템이 더 안정적인 손익을 발생시켰음을 알 수 있습니다. [Rina index] RINA Index = 특이치제거 총손익 / (평균최대손실 * 시장참여비율) 특이치제거 총손익이 50p 이고, 2003년의 최대손실폭이 5p, 2004년의 최대손실폭이 6p, 2005년의 최대손실폭이 7p 이면 평균최대손실은 6p((5+6+7)/3) 3년동안의 봉갯수가 10,000개이고 이중 포지션에 진입해 있었던 기간의 봉갯수가 3,000개라면 시장 참여비율은 0.3 RINA Index = 50/(6*0.3) = 27.78 RINA Index와 유사한 것으로 보상비율(ROA)을 들 수 있는데 이것은 총손익을 최대손실폭으로 나누어서 구합니다. 반면에 RINA Index는 최대손실폭 대신 년평균최대손실폭을 이용하고 여기에 포지션 진입기간을 추가해 줍니다. 년평균최대손실폭이 동일할때 시장에 오랜기간 진입해 있게되면 시장참여비율이 높아져서 Rina index값은 작게 나올 것이고 짧은 기간만 포지션을 보유한다면 Rina index값은 높게 나올 것입니다. (시장에 참여하는 시간을 위험으로 봄) 두개의 지표 모두 절대적인 값이 의미를 갖지는 않지만, 일반적으로 더 높은 값이 나오는 시스템을 더 좋은 시스템으로 평가합니다. Rina index에서 년별 최대손실폭을 구할때 기간분석에서 어떤 단위를 이용하여 구하는지(월간 손익만을 이용하는지, 해당 년도의 모든 일간 손익을 이용해서 구하는지)는 잘 모르겠네요.. > CJ_muncai2 님이 쓴 글입니다. > 제목 : sharpe ratio와 RINA Index에 대해 설명요청 > 수고하십니다. 시뮬레이션 보고서에서 사용하고있는 항목 중 sharpe ratio와 RINA Index에 대한 예스스탁 홈페이지 도움말 설명을 보았습니다. 바쁘신 관리자분께 이런것까지 질문해서 폐를 끼쳐서 죄송합니다만; 고객서비스 차원에서 요청합니다. sharpe ratio는0.7 이상이면 수익성이 좋다는 것만 알아들을 수 있는정도의 설명이었습니다. 더 정확한 의미를 설명 부탁드립니다^^ 또, RINA Index 설명은 도무지 납득할수 없더군요!;; 누가 읽더라도 한글문법에 맞지않는 문장일뿐더러, 일반적인 의미설명 조차 없습니다; 이것 역시 설명 부탁드리고 시정바랍니다.^^

매우 감사합니다~.좋은하루 되세요^^;

formula3님의 설명같은것을 원했던 것인데;;우려했던대로 너무 기본적인것을 질문해서...인가; 시뮬레이션 레포트상에 나타난 위의 두 항목에 대해서 정확한 의미라는 것은 결국 분석지표가 구성된 공식과, 레포트작성과정을 바탕으로 그 보고항목이 뜻하는 일반적인 의미를 정확히 설명하는 것이겠지요,.^^;;. 위의 다른분(formula3)께서 답변해주신 내용이 너무 모범적이고 훌륭하다 생각됩니다.; 다만, ...... "Rina index에서 년별 최대손실폭을 구할때 기간분석에서 어떤 단위를 이용하여 구하는지(월간 손익만을 이용하는지, 해당 년도의 모든 일간 손익을 이용해서 구하는지)" ==> 이부분에 대해서 관리자님의 확인설명과, 그밖의 지적사항이 있다면 부탁드립니다. 좋은하루 되세요

안녕하세요. 예스스탁입니다. Sharpe Ratio에서의 월간수익평균은 거래기간동안의 각 월에 해당하는 수익에 대한 평균은 말하며 월간수익의 표준편차역시 마찬가지입니다. Rina Index에서의 평균최대손실이란 각 거래에서의 최대손실에 대한 평균이며 시장참여 비율은 포지션을 보유하고 있는 기간동안의 봉수의 합을 전체봉의 개수로 나눈 값입니다. 일반적으로 Sharpe Ratio는 월간데이터를 바탕으로 데이터를 구합니다. 따라서 전략분석에 있는 Sharpe Ratio는 월간수익을 통해서 값이 계산되며 기간분석에 있는 연간, 월간, 주간, 일간분석에서의 각 기간 표준편차와 기간 Sharpe Ratio는 해당 기간 동안의 수익을 통해서 값이 계산됩니다. 좋은 하루 되세요. > CJ_muncai2 님이 쓴 글입니다. > 제목 : Re: formula3님 설명부분에 확인요청 > formula3님의 설명같은것을 원했던 것인데;;우려했던대로 너무 기본적인것을 질문해서...인가; 시뮬레이션 레포트상에 나타난 위의 두 항목에 대해서 정확한 의미라는 것은 결국 분석지표가 구성된 공식과, 레포트작성과정을 바탕으로 그 보고항목이 뜻하는 일반적인 의미를 정확히 설명하는 것이겠지요,.^^;;. 위의 다른분(formula3)께서 답변해주신 내용이 너무 모범적이고 훌륭하다 생각됩니다.; 다만, ...... "Rina index에서 년별 최대손실폭을 구할때 기간분석에서 어떤 단위를 이용하여 구하는지(월간 손익만을 이용하는지, 해당 년도의 모든 일간 손익을 이용해서 구하는지)" ==> 이부분에 대해서 관리자님의 확인설명과, 그밖의 지적사항이 있다면 부탁드립니다. 좋은하루 되세요

답변감사합니다~